בכדי להבין מהם שוקי האשראי, בואו נפנה ליסודות הכלכלה.
כסף הוא אחת ההמצאות החשובות ביותר של האנושות. בימי קדם, כסף הוחלף בסחורות שונות ששימשו מדי יום בחיי היומיום. יש כלכלנים שמאמינים שכסף, למעשה, יכול להיות הכל בהחלט, אם רק תפקידם יישאר ללא שינוי.
פונקציות של כסף:
- מדיום במחזור;
- אמצעי צבירה (כלומר שימור העושר);
- מדד ערך.
אם ניקח בחשבון את הפונקציות הללו מנקודת מבט האשראי, החשוב ביותר הוא השנייה. יש הנחה מעניינת הקשורה להתהוות המושג "אשראי". ההערכה היא שהכל הגיע מצורפים מימי הביניים: אנשים הביאו להם תכשיטים, ותכשיטנים, בתורם, כתבו קבלות. קבלות אלה התקבלו בקלות בכל החנויות האחרות לתשלום סחורות. ההערכה היא שזו צורת הכסף המוקדמת ביותר. בהתחלה, התקבולים שלהם היו בעלי נזילות מלאה, אך עם הזמן החלו בנקאים לעתיד לשים לב שסכום הכסף שאנשים השקיעו בתמונות כאלה בחנות שלהם עולה על הסכום שנמשך. ההערכה היא שזו הייתה תחילת ההלוואות.
עקרונות הלוואות
אשראי - העמדת מזומן (או טובין) בחובות בריבית. קשרי אשראי בין הצדדים מבוססים על העקרונות הבאים:
- חובה: יש להחזיר את ההלוואה.
- דחיפות: אין לעשות זאת בכל זמן נוח, אלא בזמן מוגדר ונקבע מראש.
- אחריות: על הלווה לספק כל ערובה לכך שהוא מסוגל לבצע תשלומים על ההלוואה. נכון להיום, הלוואות מאובטחות שימשו כערובה כזאת.
- מטרה: יש למקד את ההלוואה.
הון בצורה של אמצעי ייצור לא יכול לעבור מענף לתעשייה. תהליך זה, ככלל, מתבצע בצורה של תנועה של הון כספי. אשראי בתהליך זה משמש כמנגנון אלסטי השולט ב"הצפה "של ההון מתעשייה לתעשייה ומשווה את שיעורי הרווח. שוקי אשראי הם שווקים בהם יש היצע וביקוש לאמצעי תשלום. מוסדות אשראי, ככלל, מתווכים עסקאות. תפקידם של מוסדות אשראי הם בנקים. שוק הפיננסים והאשראי מעמיד לרשותם כספים לרשות המפעלים ובכך מעביר אותם מגזרי המשק עם תוכן מוגזם לסקטורים עם מחסור בכספים.
בואו נפנה להיסטוריה של שוק האשראי ברוסיה. 1994 הייתה השנה השנויה ביותר במחלוקת: מגמות מבוססות השתנו, מתווה חדשות, אך מבלי להתחזק, הן השתנו שוב. אולם כמה מגמות שהחלו להתפתח בשנים קודמות מצאו את המסקנה ההגיונית שלהם בשנת 1994. לדוגמה, שיעורי הריבית של בנקים תעשייתיים ואוניברסאליים התיישבו. גם שיעורי ההלוואות הממשלתיות והמסחריות לארגונים התקרבו. שוק האשראי ברוסיה עבר את המשבר הראשון שלו בשנת 1995. זה היה רק משבר בנקאי, ולכן המצב הכלכלי והפוליטי במדינה היה עדיין די חזק.
ואז, כדי לצאת במהירות מהמשבר, הבנקים הרוסים הגדולים ביותר יצרו "עמוד שדרה" סביבו החל שוק חדש להיווצר. מכיוון שבנקים אלה היו בעלי סמכות אדירה, הם יצרו קשרים שבורים. משבר נוסף התרחש כעבור שלוש שנים. הוא לימד בנקים גדולים שיעור טוב: היציבה ביותר היא לא מבנה השוק שהוא גדול יותר, אלא זה שיש לו רמת ניהול נאותה ומיומנת. כיום שוקי האשראי הם המקטע העיקרי בשוק הפיננסי. הם מכילים את הכמויות הפוטנציאליות והכספיות הגדולות ביותר. שוקי האשראי וקשרים קשורים הם אלו שמניעים ומאיצים את כלכלת השוק בכללותה.
